香港首只人民币计价证券招股 最多募资128亿元

　　香港首只以人民币计价的首次公开募股——汇贤房地产信托投资基金(87001.HK)11日起公开招股，每基金单位的发售价为人民币5.24元至人民币5.58元，预计最多集资金额达128亿元。业内人士预计，今年会有更多以人民币计价的投资产品登陆香港市场。

　　最多募资128亿元

　

　汇贤房托是由李嘉诚旗下的长江实业分拆出来的一只房地产信托投资基金，其主要资产为北京东方广场，总投资达160亿元人民币。长江实业及和记黄埔占股52%、东方海外占8%、中国人寿占20%、中国银行占20%。项目占地10万平方米，总楼面达80万平方米，包括东方君悦大酒店、东方新天地、东方经贸城及东方豪庭服务式公寓，去年租金收入约22.7亿元人民币。

　　汇贤房托此次全球共发售20亿个基金单位。其中，80%为国际发售，20%在香港向散户公开发售。发行人有权行使超额配售权，可向投资者发售最多3亿个基金单位。若以5.58元价格发售并行使超额配售权，汇贤房托最多募集资金可达128.34亿元。

　　汇贤房托的基金管理人为汇贤房托管理有限公司，由中信证券、长实和ARA基金管理公司合资组成，分别持股40%、30%和30%。招股书预测，预期从今年4月29日至6月30日，基金单位持有人将获分派利润不少于人民币1.4亿元，年度预期分派收益率介于4%-4.26%。香港证监会规定房地产信托投资基金须向投资者派发至少90%的可供分派收入，汇贤将在2011年及2012年派发100%的年度可供分派收入，之后则分派不少于90%的可分派收入。

　　为了吸引更多散户投资者的参与，汇贤房托不仅将发售给散户的比例由一般IPO的10%调高至20%，还延长了公开发售的时间。汇贤房托公开招股于本月11日开始，持续至19日中午12点才结束，招股时间是一般IPO的2倍，开创了香港IPO公开发售时间之最。汇贤房托将于本月29日在港交所挂牌上市，中信证券国际担任其独家财务顾问，保荐人为中信证券国际、中银国际及汇丰。

　　机构各出奇招“抢客”

　　作为香港首只以人民币计价的证券，汇贤房托备受市场关注，且被视为香港人民币金融市场的重要测试。若其上市顺利，市场预计未来将有很多赴港上市的公司发行人民币IPO.

　　为迎接这个“新生儿”，香港各大机构纷纷推出新股认购优惠，提早抢占人民币投资客户。汇丰银行7日宣布，推出人民币新股认购优惠，客户在汇丰网上理财认购，将获豁免50元人民币手续费。在5月31日或之前，经汇丰从二级市场买入人民币计价股票，每宗交易的经纪佣金最低收费将由100元人民币减至50元人民币。中银香港则宣布，4月11日至19日推出一连串人民币新股认购优惠，包括新股认购费豁免、特惠手续费、开立“外汇宝”储蓄账户及设定人民币证券结算账户优惠、买入佣金0.1%优惠等。

　　耀才、信诚等多家香港券商则为汇贤房托认购提供了利率优惠的孖展(融资)服务，散户对此反应热烈。信诚证券联席董事张智威表示，该行为汇贤房托提供的人民币孖展利息为1.8厘，本周一已借出1亿元人民币。耀才证券行政总裁陈启峰也表示，该行已为汇贤借出了1亿元人民币孖展额。

文章录入：zlj 责任编辑：zlj